北京晨報(bào)消息周圍有不少朋友因?yàn)橘I了萬能險(xiǎn)而洋洋自得，因?yàn)樗麄円詾檫@樣便一勞永逸，再也沒有比它更“偷懶”的保險(xiǎn)了。但在這里，不得不告訴他們，萬能險(xiǎn)的萬能，并不表現(xiàn)在它本身保障功能的萬能上。

　　萬能險(xiǎn)繳費(fèi)自由、保額自由，是非常靈活的壽險(xiǎn)產(chǎn)品�？蛻粼诮粷M一定金額的首期保費(fèi)后，續(xù)期保費(fèi)的多少及交付時(shí)間可由客戶根據(jù)自己的情況自由決定，只要投資賬戶上的錢還夠交風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)，保險(xiǎn)公司就自動(dòng)劃轉(zhuǎn)。

　　目前市場(chǎng)上的萬能險(xiǎn)主要是終身壽險(xiǎn)和兩全保險(xiǎn)，只保障身故責(zé)任，稍微“慷慨”一點(diǎn)的則還有全殘責(zé)任保障。所以相對(duì)而言，萬能險(xiǎn)并非“高大全”，如想獲得全面保障，還要組合其他的險(xiǎn)種。

　　萬能險(xiǎn)細(xì)分為兩種。一種重保障型，保險(xiǎn)金額高，前期扣費(fèi)高，投資賬戶資金少，前期退保損失大；另一種重投資型，保險(xiǎn)金額低，首期扣費(fèi)少，投資賬戶資金較多，退保損失小。

　　關(guān)于萬能險(xiǎn)最多的疑問常常來自于所謂對(duì)“年化利率”的不同理解上。在萬能險(xiǎn)產(chǎn)品說明書上，我們可以看到諸如“上月年化利率為5.6%”的字眼。這究竟是什么意思呢？購(gòu)買萬能險(xiǎn)所繳納的保費(fèi)在扣除保障成本、手續(xù)費(fèi)（初始費(fèi)用、賬戶管理費(fèi)等）之后，才進(jìn)入投資賬戶，而這才是計(jì)算收益的基礎(chǔ)。保險(xiǎn)商將根據(jù)一定的利率計(jì)算你的收益。利率即保險(xiǎn)商公布的當(dāng)月的年化利率除以12所得的數(shù)字。比如某款萬能險(xiǎn)當(dāng)月的年化利率是5.6%，那么它的月利率為0.00467（5.6%除以12）。而當(dāng)月末投資賬戶的價(jià)值應(yīng)該為月初的賬戶價(jià)值乘以（1+0.00467）。

　　消費(fèi)者可以通過保險(xiǎn)商公布的年化利率了解萬能險(xiǎn)的投資收益，但不能將某個(gè)月份的年化利率簡(jiǎn)單地理解為一整年的收益率，因?yàn)槊吭鹿�布的年化利率�?huì)有變動(dòng)，每月的投資收益也不同。

　　需要再次提醒的是，萬能險(xiǎn)的年收益率是指投資賬戶中資金的年收益率，它只有長(zhǎng)期投資才能體現(xiàn)收益性。通常最初5至10年里所扣除的費(fèi)用比例較高，所以在數(shù)年內(nèi)，雖然名義上有不錯(cuò)的賬戶收益率，但資金的實(shí)際收益并不能讓人滿意。此外，萬能險(xiǎn)同樣也要面臨市場(chǎng)利率上揚(yáng)、保險(xiǎn)商投資收益率走低的風(fēng)險(xiǎn)。